Hotels in Funchal gibt es in der Altstadt und etwas außerhalb der Stadt. Die Bandbreite ist groß: Von umfangreichen Hotelanlagen mit eigenem Pool oder Badestrand bis zu urigen Gasthäusern reicht die Auswahl. Mit Reid's Palace beherbergt Funchal zudem eines der edelsten Hotels Portugals, das auch über die Landesgrenzen hinaus bekannt ist. Für den kleinen Geldbeutel bieten sich Jugendherbergen zum Übernachten an.